慧智微上市首日跌8.94% 募资11.4亿元华泰联合保荐

北京5月16日讯今日，广州慧智微电子股份有限公司（简称：慧智微，688512.SH）在上交所科创板上市。慧智微开盘报18.88元，跌幅9.75%。截至今日收盘，慧智微报19.05元，跌幅8.94%，成交额4.66亿元，振幅10.33%，换手率50.56%，总市值86.20亿元。

慧智微是一家为智能手机、物联网等领域提供射频前端的芯片设计公司，主营业务为射频前端芯片及模组的研发、设计和销售。

截至招股说明书签署日，李阳、郭耀辉合计直接持有公司12.84%的股份，通过慧智慧资、横琴智古、ZhiCheng、慧智慧芯、横琴智往、横琴智今、横琴智来等持股平台控制公司16.70%的表决权，同时通过与奕江涛、王国样的一致行动关系控制公司2.60%的表决权，因此李阳、郭耀辉合计控制公司的表决权比例为32.13%。

2022年11月22日，慧智微首发过会。上市委现场问询问题：

1.请发行人代表结合发行人的行业地位、5G技术能力、财务表现等，说明发行人技术先进性、竞争优势和核心竞争力。请保荐代表人发表明确意见。

2.请发行人代表结合意向订单、业务开展情况以及行业周期，说明：（1）意向订单是否具有可实现性；（2）发行人预期盈亏平衡点依据的合理性。请保荐代表人发表明确意见。

慧智微此次在上交所科创板发行数量为54,300,500股，占发行后总股本的12.00%，全部为公开发行新股，发行价格为20.92元/股。慧智微的保荐机构（主承销商）是华泰联合证券有限责任公司，保荐代表人是彭海娇、张辉。

慧智微本次公开发行募集资金总额为113,596.65万元，募集资金净额为102,832.89万元。

慧智微最终募集资金净额比原计划少47585.89万元。慧智微2023年5月10日发布的招股说明书显示，公司拟募集资金150,418.78万元，用于芯片测试中心建设项目、总部基地及研发中心建设项目、补充流动资金。

慧智微的发行费用为10,763.76万元，其中保荐承销费用（含辅导费）7,813.87万元。

华泰联合证券有限责任公司的子公司华泰创新投资有限公司的跟投比例为本次公开发行股票数量的4.00%，跟投股数2,172,020股，跟投金额45,438,658.40元。

2020年、2021年、2022年，慧智微营业收入分别为20,729.48万元、51,395.11万元、35,668.45万元；归属于母公司股东的净利润分别为-9,619.15万元、-31,813.43万元、-30,491.24万元；扣除非经常性损益后归属于母公司股东的净利润分别为-9,090.58万元、-14,900.15万元、-30,875.32万元。

2020年、2021年、2022年，慧智微销售商品、提供劳务收到的现金分别为20,197.16万元、52,545.56万元、36,148.81万元；经营活动产生的现金流量净额分别为-9,556.49万元、-41,761.69万元、-36,095.29万元。

2023年1-3月，公司实现营业收入12,011.47万元，较上年同期增长了14.60%；归属于母公司股东的净利润为-6,559.74万元，较上年同期亏损收窄16.40%；扣除非经常性损益后归属于母公司股东的净利润为-6,592.28万元，较上年同期亏损收窄了19.43%。2023年1-3月，公司营业收入、营业利润、利润总额、归属于母公司股东的净利润、扣除非经常性损益后归属于母公司股东的净利润等主要业绩指标较上年同期同比增长或亏损收窄，主要系2023年第一季度公司收入与毛利额有所增长所致。

2023年1-3月，公司经营活动产生的现金流量净额为-3,141.71万元，较上年同期收窄82.64%，主要系公司2023年第一季度采购原材料等支付的现金较上年同比减少所致。